Ministerul Finanțelor a stabilit un plan de împrumuturi de la băncile comerciale pentru luna octombrie 2026, vizând o sumă de cel puțin 5,8 miliarde de lei. Această valoare poate fi suplimentată cu încă 15% din suma nominală adjudecată în cadrul licitațiilor de referință, prin intermediul sesiunilor suplimentare de oferte necompetitive. Aceste sesiuni sunt organizate exclusiv pentru instrumentele de tip benchmark, conform informațiilor transmise de Agerpres.
Suma de 5,8 miliarde de lei, prevăzută în prospectele de emisiune pentru obligațiunile de stat și certificatele de trezorerie, reprezintă o scădere față de luna precedentă. În septembrie 2026, Ministerul Finanțelor plănuia împrumuturi de 7,2 miliarde de lei, ceea ce înseamnă o diferență de 1,4 miliarde de lei mai puțin. Fondurile colectate vor fi direcționate către refinanțarea și rambursarea anticipată a datoriei publice, precum și pentru finanțarea deficitului bugetului de stat.
Programul de licitații include emisiuni de certificate de trezorerie cu discont, cu valori specifice pentru începutul și sfârșitul lunii. Pe 8 octombrie este programată o emisiune de 500 de milioane de lei, cu scadență la 11 octombrie 2027. Ulterior, pe 29 octombrie, va avea loc o altă licitație pentru certificate de trezorerie în valoare de 500 de milioane de lei, având ca dată de scadență 24 mai 2027, conform prospectului publicat în Monitorul Oficial.
Partea cea mai importantă a planului este dedicată obligațiunilor de tip benchmark, pentru care vor fi organizate 10 licitații distincte. Valoarea totală cumulată pentru aceste emisiuni de obligațiuni este de 4,8 miliarde lei. După fiecare licitație de referință, în ziua următoare, vor fi organizate sesiuni suplimentare de oferte necompetitive, care pot aduce în plus 15% din valoarea nominală deja adjudecată în procesul principal.
Calendarul licitațiilor pentru obligațiuni este dens, cu nouă emisiuni de câte 500 de milioane de lei programate în zilele de 1, 5, 8, 12, 15, 19, 22, 26 și 29 octombrie 2026. În plus, pentru data de 29 octombrie 2026 este prevăzută și o emisiune de obligațiuni în valoare de 300 de milioane de lei. Această structură de emisiuni permite Ministerului Finanțelor să gestioneze fluxul de numerar necesar pentru obligațiile bugetare ale statului.
Gestionarea datoriei publice prin emisiuni de titluri de stat este un mecanism esențial pentru menținerea echilibrului fiscal al țării. Prin aceste operațiuni pe piața financiară, statul poate acoperi cerințele de numerar fără a recurge la alte metode de finanțare care ar putea afecta stabilitatea economică. Aceste instrumente financiare permit guvernelor să își gestioneze scadențele și să finanțeze deficitul bugetar într-un mod controlat.