Municipiul Alba Iulia a finalizat cu succes o emisiune de obligațiuni prin care a atras 30 de milioane de euro de la investitori. Procesul de finanțare, desfășurat în perioada 21-25 septembrie 2026, a generat un interes mult mai mare decât cel anticipat de autorități locale. Investitorii au plasat comenzi de peste 77 de milioane de euro, ceea ce înseamnă o suprasubscriere de peste 47 de milioane de euro față de limita maximă de împrumut stabilită de oraș.
Oferta a fost adresată atât investitorilor instituționali, cât și celor de retail, fiind subscrisă integral. Din cauza cererii ridicate, marja finală a cuponului a fost stabilită la 2,50% pe an peste EURIBOR la 6 luni, reprezentând limita inferioară a intervalului inițial de 2,50%-2,90%. Având în vedere că la data de 25 septembrie 2026, EURIBOR la 6 luni era de 3,07%, rata dobânzii pentru primul cupon va fi de 5,57% pe an.
Fondurile colectate vor fi direcționate către două direcții principale de cheltuieli pentru bugetul local. Aproximativ 18,5 milioane de euro vor fi utilizate pentru restructurarea datoriei publice locale și refinanțarea datoriilor existente. Restul banilor vor fi alocați cofinanțării unor proiecte de infrastructură deja în execuție, precum pasajul subteran din zona Stadionului Unirea și artera care va servi drept culoar verde de mobilitate în zona de sud-vest a municipiului.
Emisiunea de obligațiuni, care are o maturitate de 10 ani, este intermediată de BRD - Groupe Société Générale S.A. și Raiffeisen Bank S.A. România, avându-l pe VMB Partners ca consultant financiar. Investitorii de retail au putut participa la subscriere cu un minim de 10 obligațiuni, ceea ce a însemnat o investiție de cel puțin 1.000 de euro. După finalizarea procedurilor legale, municipalitatea intenționează ca aceste obligațiuni să fie admise la tranzacționare pe segmentul principal al Bursei de Valori București.
Primarul Gabriel Pleșa a subliniat că acest rezultat confirmă încrederea investitorilor în capacitatea financiară a orașului și în planurile sale de investiții. Aceasta este a șaptea emisiune de obligațiuni municipale realizată de Alba Iulia începând cu anul 2002, orașul având o experiență de peste două decenii pe piața de capital. Prima zi de tranzacționare a instrumentelor financiare pe BVB este estimată pentru perioada din jurul datei de 15 octombrie 2026.
În contextul pieței de capital, Alba Iulia deținea anterior un rating de credit pe termen lung „BBB-” cu perspectivă negativă, acordat de Fitch Ratings. Deși ratingul general era influențat de cel suveran al României, profilul de credit de sine stătător, cunoscut sub denumirea de Standalone Credit Profile (SCP), era evaluat la nivelul „a-”, ceea ce înseamnă cu trei trepte peste ratingul suveran al țării.