Municipiul Alba Iulia a anunțat lansarea unei oferte publice de obligațiuni municipale denominate în euro, cu o valoare totală de până la 30 de milioane de euro. Emisiunea este destinată atât investitorilor de retail, cât și celor instituționali, desfășurându-se în perioada 21 septembrie 2026 – 25 septembrie 2026. Fondurile colectate vor fi direcționate către proiecte de investiții locale și către gestionarea datoriei publice a orașului.
O parte semnificativă din resurse va fi utilizată pentru cofinanțarea unor proiecte de infrastructură aflate deja în etapa de execuție și susținute prin fonduri europene nerambursabile. Printre acestea se numără artera cu rol de culoar verde de mobilitate din zona de sud-vest a municipiului și construcția pasajului subteran din zona Stadionului Unirea. În paralel, aproximativ 18,5 milioane de euro vor fi alocate pentru refinanțarea datoriei publice locale existente.
Emisiunea va cuprinde un număr de până la 300.000 de obligațiuni, fiecare având o valoare nominală de 100 euro. Investitorii vor putea subscrie la aceste titluri cu o marjă cuprinsă între 2,50% și 2,90% peste EURIBOR la 6 luni, plata dobânzii urmând să fie efectuată trimestrial. Maturitatea obligațiunilor este stabilită la 10 ani, iar subscrierea minimă este de 10 obligațiuni, ceea ce înseamnă un echivalent de 1.000 euro.
Ratingul de credit pe termen lung al Municipiului Alba Iulia este de „BBB-”, cu perspectivă negativă, conform evaluării agenției Fitch Ratings. Deși ratingul final este limitat de cel suveran al României, indicatorul Standalone Credit Profile (SCP) al orașului este de „a-”, fiind cu trei trepte peste ratingul statului. Această evaluare reflectă profilul financiar propriu al administrației locale, independent de constrângerile impuse de ratingul suveran.
Procesul de subscriere pentru investitorii de retail se poate face prin intermediul BRD – Groupe Société Générale, folosind un cont curent în euro și un contract de servicii de investiții financiare. Investitorii instituționali pot utiliza aceleași canale sau pot subscrie prin Raiffeisen Bank S.A. ca co-aranjor. Emisiunea este intermediată de BRD – Groupe Société Générale S.A. și Raiffeisen Bank România, fiind garantată cu veniturile proprii ale municipiului.
Această operațiune reprezintă a șaptea emisiune de obligațiuni municipale realizată de Alba Iulia începând cu anul 2002. Orașul are o experiență de peste două decenii pe piața de capital, fiind printre primele administrații locale din România care au utilizat aceste instrumente financiare pentru dezvoltare. După finalizarea procedurilor, municipiul intenționează să solicite admiterea obligațiunilor la tranzacționare pe segmentul principal al Bursei de Valori București.